BUS 5440 Mid-Term - Yourtestgradeis100 QUESTION 1 TYPE...

This preview shows page 1 - 5 out of 16 pages.

Your test grade is 100%The professor has configured this test to allow students to:Show Questions Answered CorrectlyShow Questions Answered IncorrectlyShow All Responses Selected By StudentShow What The Correct Response Should BeQUESTION:1[QUESTION BANK ID:269532]TYPE:MULTIPLE CHOICECORRECTWhich of the following statements is not correct?  << HIDE ANSWERSAIf a bond is selling at a discount to par, its current yield will be less than its yield to maturityBAll else equal, bonds with longer maturities have more interest rate (price) risk than bonds with shorter maturitiesCIf a bond is selling at its par value, its current yield equals its yield to maturityDIf a bond is selling at a premium, its current yield will be greater than its yield to maturityEAll else equal, bonds with larger coupons have greater interest rate (price) risk than bonds with smaller couponsQUESTION:2TYPE:MULTIPLE CHOICE
[QUESTION BANK ID:269490]CORRECTAubey Aircraft recently announced that its net income increased sharply from the previous year, yet its net cash flow from operations declined. Which of the following could explain this performance?  << HIDE ANSWERS
QUESTION:3[QUESTION BANK ID:269497]TYPE:MULTIPLE CHOICECORRECTTaggart Technologies is considering issuing new common stock and using the proceeds to reduce its outstanding debt. The stock issue would have no effect on total assets, the interest rate Taggart pays, EBIT, or the tax rate. Which of the following is likely to occur if the company goes ahead with the stock issue?  << HIDE ANSWERSA
QUESTION:4[QUESTION BANK ID:269521]TYPE:MULTIPLE CHOICECORRECTStock HB has a beta of 1.5 and Stock LB has a beta of 0.5. The market is in equilibrium, with required returns equaling expected returns. Which of the following statements is correct?<< HIDE ANSWERS

  • Left Quote Icon

    Student Picture

  • Left Quote Icon

    Student Picture

  • Left Quote Icon

    Student Picture