Refer to the above data The marginal propensity to consume is A 25 B 75 C 20 D

Refer to the above data the marginal propensity to

This preview shows page 8 - 13 out of 27 pages.

35. Refer to the above data. The marginal propensity to consume is: A. .25.B. .75.C. .20.D. .80. 
Background image
    36. Refer to the above diagram. The marginal propensity to consume is equal to:      37. Refer to the above diagram. The marginal propensity to consume is:  
Background image
 (Advanced analysis) Answer the question on the basis of the following data:   38. Which of the following equations correctly represents the above data?  39. The relationship between the real interest rate and investment is shown by the: A. investment demand schedule.B. consumption of fixed capital schedule.C. saving schedule.D. aggregate supply curve. 40. The immediate determinants of investment spending are the:  41. A rightward shift of the investment demand curve might be caused by:  
Background image
    42. Which of the following would shift the investment demand curve from ID1 to ID2 43. If the MPC is .6, the multiplier will be: A. 4.0.B. 6.0.C. 2.5.D. 1.67. 44. Assume the MPC is 2/3. If investment spending increases by $2 billion, the level of GDP will increase by:  
Background image
45. If the marginal propensity to save is 0.2 in an economy, a $20 billion rise in investment spending will increase:   Answer the question on the basis of the following table that illustrates the multiplier process.   
Background image
Image of page 13

You've reached the end of your free preview.

Want to read all 27 pages?

  • Left Quote Icon

    Student Picture

  • Left Quote Icon

    Student Picture

  • Left Quote Icon

    Student Picture

Stuck? We have tutors online 24/7 who can help you get unstuck.
A+ icon
Ask Expert Tutors You can ask You can ask You can ask (will expire )
Answers in as fast as 15 minutes